Национальный банк Казахстана изучает рынок небанковских рассрочек и BNPL-продуктов, чтобы повысить прозрачность договоров и защитить потребителей от скрытой долговой нагрузки. При этом ограничивать доступность рассрочек регулятор не намерен. Об этом рассказал заместитель председателя Национального банка Виталий Тутушкин, передает inbusiness.kz со ссылкой на Национальный банк РК.
Национальный банк Казахстана рассматривает возможные подходы к регулированию рынка рассрочек, в том числе BNPL-продуктов — модели оплаты "покупай сейчас, плати потом". Главная задача регулятора — сделать такие финансовые обязательства более прозрачными для потребителей и обеспечить минимальные требования к защите их прав.
Виталий Тутушкин пояснил, чем BNPL отличается от традиционной рассрочки.
"BNPL (Buy Now, Pay Later) — это модель краткосрочной оплаты, при которой стоимость товара или услуги делится на несколько частей. Как правило, платежи распределяются на четыре равные части. Традиционная рассрочка — более широкое понятие: она предполагает оплату частями в течение определённого периода без явного начисления процентов", - отметил заместитель председателя Национального банка.
По словам представителя Нацбанка, внимание регулятора сосредоточено, прежде всего, на продуктах, которые предлагают нефинансовые организации и которые по отдельным характеристикам напоминают потребительские кредиты.
В сентябре 2026 года Национальный банк опубликовал дискуссионный документ, посвящённый анализу рынка рассрочек и BNPL. Его цель — оценить масштабы сегмента, определить потенциальные риски и получить обратную связь от участников рынка и потребителей. Речь идёт не о любой отсрочке платежа, например, о возможности рассчитаться позже в небольшом магазине, а о договорах с установленным графиком, фиксированными сроками и штрафами за просрочку.
Виталий Тутушкин подчеркнул, что рассрочка сама по себе является финансовым обязательством и увеличивает долговую нагрузку человека. Однако операции с большинством нефинансовых организаций не отражаются в кредитной истории и не подпадают под действующие требования по защите прав потребителей финансовых услуг.
Это может создавать ситуацию, когда человек не видит полной картины своих обязательств, а другие кредиторы не располагают информацией о его задолженности. Кроме того, условия начисления штрафов и неустоек могут быть недостаточно прозрачными.
"Без данных кредитных бюро сложно объективно оценить масштабы таких обязательств и своевременно выявлять накопление рисков", — считает заместитель председателя Нацбанка.
При этом публикация дискуссионного документа не означает, что регулятор собирается ограничивать доступность рассрочек для населения.
"Основная задача — повысить прозрачность рынка и установить минимальные требования к защите потребителей", - отметил Виталий Тутушкин.
Предполагаемые меры, как следует из позиции Нацбанка, будут касаться, прежде всего, раскрытия условий договоров, а не регулирования цен или объёмов рассрочек. Регулятор намерен учитывать интересы поставщиков услуг, торговых компаний и потребителей, чтобы возможные изменения не привели к удорожанию товаров или снижению их доступности.
"Среди приоритетных направлений возможного регулирования рассматриваются три меры. Первая — обязательное раскрытие существенных условий договора, включая размеры штрафов и неустоек за просрочку. Вторая — требования к рекламе рассрочек, чтобы она не вводила покупателей в заблуждение. Третья — проработка вопроса об учёте операций по рассрочкам в кредитных бюро. Это позволит формировать более полную картину долговой нагрузки населения", - прокомментировал представитель Нацбанка Казахстана.
Конкретные механизмы регулирования, перечень организаций, на которые распространятся новые требования, и сроки подготовки изменений определят после межведомственного согласования и прохождения необходимых процедур.
По словам Тутушкина, комментарии к дискуссионному документу принимались до 3 ноября 2026 года. Однако Национальный банк готов рассматривать предложения и после этой даты. Свои позиции уже направили профильные ассоциации, представители маркетплейсов и ритейлеров, а также физические лица — потребители услуг.
Регулятор заинтересован в обратной связи от правозащитников, экспертов по защите прав потребителей, поставщиков услуг рассрочки, профессиональных объединений и торговых компаний. Предложения могут касаться не только покупки потребительских товаров, но и аренды автомобиля с последующим выкупом, а также рассрочки от застройщика.
"Нацбанк заинтересован в получении обратной связи от правозащитников, экспертов по защите прав потребителей, поставщиков услуг рассрочки, профессиональных объединений и торговых компаний", — заверил спикер.
По итогам рассмотрения поступивших предложений будет подготовлена сводная информация для публикации. Направить свои комментарии можно на электронный адрес: bnpl@nationalbank.kz.
Отдельно Виталий Тутушкин обращает внимание на то, что самим гражданам важно оценивать финансовые последствия ещё до оформления рассрочки. Перед подписанием договора рекомендуется проверить общую сумму выплат, размеры возможных штрафов и неустоек, последствия просрочки или неоплаты, а также совокупный размер ежемесячных платежей по всем действующим кредитам и рассрочкам. Копию договора и график платежей следует сохранить.
"Рассрочка должна оставаться доступным способом оплаты, но при этом быть понятной и безопасной для потребителя", — подчеркнул эксперт.
Читайте по теме:
Нацбанк РК сохранил особые условия для жилищных займов и автокредитования
